来源:工银瑞信基金
国家数据局1月4日发布消息,17部门近日联合印发《“数据要素×”三年行动计划(2024—2026年)》(以下简称《行动计划》),选取了12个行业和领域部署重点行动,推动发挥数据要素乘数效应,释放数据要素价值。
《行动计划》提出到2026年底,打造300个以上示范性强、显示度高、带动性广的典型应用场景,数据产业年均增速超过20%。我们认为,数据要素的增量价值在于公共数据与社会数据的结合,以及产业链数据的整合。公共数据和社会数据的结合可能会产生“化学反应”,如公共数据开放之后医保、征信等领域可能会有新的应用。产业链数据则可能在政府的指导下整合,以尽量避免由于信息差带来的“牛鞭效应”,降低产能过度紧缺或过剩对产业链带来的伤害。《行动计划》选取了工业制造、现代农业、金融服务、医疗健康等12个重点行业,为企业数据要素运用和发挥价值指明了方向。
当前各地发展数据要素的模式有所不同,有些地方统一由省大数据集团管理,各地市作为子公司,数据集中度较好;有些地方分散建设较为明显,省级、地市级公司相互独立。市场预计,2024年数据要素主要的方向是探索可行的数据应用案例,“数据要素×”行动中300个落地案例可能成为各地关注的重点。如果入选,或有政策支持、推广、融资等方面的优势,成为此后股价的主要驱动力。
对资本市场而言,数据要素当前仍偏主题性机会,但在政策支持的利好下,这一具有创新性的行业有望迎来快速生长期。从事数据要素业务的公司大多目前估值较低,也希望找到新的业绩增长点。一旦形成较为完善的商业模式,容易出现猛烈的估值提升。可重点关注300个落地案例的进展,以及同时具备公共数据开放处理能力和垂直场景落地能力的公司。此外,数据资产的确权、入表等可能会便利企业融资从而为行业带来利好。
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